Claude,

Désolé, je ne crois pas qu'on se trouve devant un présage AVERE d'HINDENBURG:

Pour ce faire, les conditions doivent être répétées dans les 30 jours (au maximum 36- 40 jours si on prend les jours de trading).

or la dernière fois que l'oscilateur de Mcclellan s'est négativé, c'est aux alentours du 15-17 avril;

la seul fois récente que le NYLOW était aussi haut , c'était aux alentours du 15-20 mai... mais le McClellan était positif durant cette période...

Claude,

Désolé, je ne crois pas qu'on se trouve devant un présage AVERE d'HINDENBURG:

Pour ce faire, les conditions doivent être répétées dans les 30 jours (au maximum 36- 40 jours si on prend les jours de trading).

or la dernière fois que l'oscilateur de Mcclellan s'est négativé, c'est aux alentours du 15-17 avril;

la seul fois récente que le NYLOW était aussi haut , c'était aux alentours du 15-20 mai... mais le McClellan était positif durant cette période...

... Andersson dans sa newsletter parle aussi d'un Hindenburg, car selon lui il y avait déjà une alerte "à la mi avril": çà c'est trop ancien...

mais son oscillateur de mcClellan  ( $NYMO) est négatif jusqu'au 21-22 avril... ( le mien se positivait vers le 17 avril...) et il y a au moins un jour férié aux USA en mai ( le vétéran day, le 26 mai)...

... donc on se rapproche fort des fameux " 30 jours tradés"...!

( Ce critère de répétition dans les 30 jours est important pour donfirmer un Hindenburg:http://www.safehaven.com/article/3880/the-past-performance-of-the-hindenburg-omen-stock-market-crash-signals-1985-2005)

Bigre!! ;-))

Désolé, je n'accroche pas à ces trois courbes...

J'étais bien plus interessé par la relation entre l'unemployement claim et le SP500...

vous connaissez la célèbre réplique " it's économy, stupid".

le chartisme est passionnant, mais il ne régit pas le monde.

je constate que les screeners aux USA font la part belle aux notions économiques, aux ratios..., pas aux indicateurs techniques...

Bien loin de prorealtime...


Merci de toute façon, j'ai aussi été beaucoup sur l'ordi ce week end!

Interessant, cette "rêgle de 20", c'est une façonde quantifier l'attiture TINA (THERE IS NO ALTERNATIVE), merci gomuge

Claude, j'ai par ailleurs  quelque doute sur la fiabilité des indicateurs de sentiment.
Tout le monde veut suivre la "smart money"...

mais les sondage ne sont le reflet que de la qualité de l'échantillonge et de la sincérité des participants..

l'histoire est remplis d'échec de prédications des sondages ( élections etc.)

En ce qui me concerne, c'est bien cela qui m'interesse dans cette rubrique et chez toi, Claude, tu vas chercher des infos que je n'ai pas ou auxquelles j'ai prèté trop peu d'attention...

... et cerise sur le gateau, elle viennent souvent des anglo saxons!

Je suis moins un peu moins interessé , par contre par ton avis perso...

Comme quoi le monde est bien compliqué!!

Petite demande par ailleurs à JC trader:

Vous semblez connaitre quelque peu le passé et les liens de ce Mr Siegel.
Il serait peut être interessant  également   ( voire surtout) de décoder les massages (partiaux?) de beaucoup de nos commentateurs sur  nos médias francophones...

De façon générale, la discordance entre la qualité de l'argumentation entre les intervenants anglo saxons et francophones, me désole ... car elle m'oblige à approfondir  la langue de Scheakspeare!!

... Et pour être encore un plus plus assertif:

-Claude vient pour la prmière fois fois présenter un article "bullish", alors que pratiquement tous ses autre articles étaient " bearish".

C'est tout en son honneur.

- Les argments " ad hominem" m'interessent peu.

Jéremy Siegel affirme:

1/ que dans 75% des cas les rebonds boursiers n'ont pas d'explication rationnelle
2/ de 57 à 2003, les réinvestissement en actions à dividendes ont surperformé le SP500

JC trader, je vous invite à démontrer l'inverse ou à ne pas encombrer le web.

Le monde boursier est dur , stressant, c'est trop facile de le simplifier en voyant des complots partout.

Bonsoir,

Je crains que l'analyse technique, les statistiques sur le mois de mai, les notions de petites et grosses mains, bref tous les outils "habituels" soient peu opérants actuellement:

nous vivons une situtation EXCEPTIONNELLE d'intervention de banques centrales...

pour reprendre l'image précédente, la séméiologie séculaire n'est plus d'utilité pour l'indien qui cherche à prévoir le passage du train...

Ce graphique est très interessant pour démontrer la perspective historique, mais il ne montre pas l'"intensité" de la situation actuelle, ponctuellement.

S'il y a bien une "bulle" c'est dans le marché obligataire (US) !!.

Il y a donc très peu d'alternative pour la "smart money"...

Les commodiites c'est tout sauf brillant ( y compris l'or)

Bien souvent les intitutionnels ne peuvent pratiquer la couverture de marché ou le découvert à grande échelle, et de toute façon  ce n'est pas une solution à partir du moyen terme.

Sauf à rester en cash il n'y a d'autre solution que d'être des "moutons de Panurge".

C'est au fond toute la philosophie du chartisme!

Mr Mathy

Pour répondre à votre question,

en gestion PASSIVE sur le marché américain ( etfs , mais vous les aimez bien, comme moi)  je connais:

etfs bear pour le dow jones:  DOG et DXD
                 pour le nasdag:QID

j'espère que cela vous a interessé.

Bien  à vous.